12月4日IPO三過二！威派格、金時(shí)科技成功過會(huì) 銀河微電被否

挖貝網(wǎng) 12月4日消息，在今日召開的第十七屆發(fā)審委2018年第181次、182次工作會(huì)議上，上海威派格智慧水務(wù)股份有限公司（簡稱：威派格）、四川金時(shí)科技股份有限公司（簡稱：金時(shí)科技）、常州銀河世紀(jì)微電子股份有限公司（簡稱：銀河微電）3家企業(yè)上會(huì)。

據(jù)可靠消息，今日上會(huì)的3家擬IPO企業(yè)中，威派格、金時(shí)科技兩家企業(yè)成功過會(huì)，僅銀河微電一家遺憾被否。

原新三板公司威派格：實(shí)控人夫婦持股81.5%

據(jù)挖貝研究院資料顯示，威派格的主營業(yè)務(wù)是從事二次供水設(shè)備的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售與服務(wù)，同時(shí)公司逐步開展二次供水智慧管理平臺(tái)系統(tǒng)的研發(fā)、搭建和運(yùn)維，為二次供水設(shè)備的集中化管理提供支持。

早在2016年5月，威派格曾登陸新三板資本市場。掛牌半年時(shí)間后，威派格于2016年11月進(jìn)入輔導(dǎo)期，開始接受中信建投的上市輔導(dǎo)。

2017年8月，威派格董事會(huì)審議通過了從股轉(zhuǎn)系統(tǒng)摘牌的議案，稱“根據(jù)戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃，

擬申請(qǐng)?jiān)谌珖行∑髽I(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)終止掛牌?！?/p>

根據(jù)證監(jiān)會(huì)官網(wǎng)消息，威派格首次披露招股書是在2017年12月。也就是說，從上市輔導(dǎo)到進(jìn)入排隊(duì)通道，其大概只花了一年時(shí)間。

另外挖貝網(wǎng)注意到，威派格目前8成以上的股權(quán)都掌握在實(shí)控人夫婦手中，控股集中度較高。

招股書顯示，本次發(fā)行前威派格的實(shí)際控制人為李紀(jì)璽和孫海玲夫婦，兩人合計(jì)直接持有公司27445.2萬股股份，占公司發(fā)行前股份總數(shù)的71.59%。此外，實(shí)際控制人還通過威淼投資和威罡投資間接控制發(fā)行人3,795.00萬股股份，控制比例為9.90%，直接和間接控制公司股份比例合計(jì)為81.49%。

本次發(fā)行后，實(shí)控人李紀(jì)璽和孫海玲合計(jì)直接持股的比例將下降至64.43%，直接和間接控制公司股份比例下降到73.34%，仍為公司的實(shí)際控制人。

威派格表示，實(shí)控人可以通過行使股東表決權(quán)等方式，影響公司的人事、生產(chǎn)和經(jīng)營管理決策，如果實(shí)際控制人通過行使表決權(quán)或其他方式對(duì)公司經(jīng)營和財(cái)務(wù)決策、重大人事任免和利潤分配等方面實(shí)施不利影響，可能會(huì)給公司及中小股東帶來一定的風(fēng)險(xiǎn)。

金時(shí)科技：主營煙標(biāo)印刷 3年賺7.2億

據(jù)挖貝研究院資料顯示，金時(shí)科技主營業(yè)務(wù)為煙標(biāo)等包裝印刷品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，致力于為卷煙生產(chǎn)企業(yè)提供高品質(zhì)的煙標(biāo)產(chǎn)品。目前，該公司已與湖南中煙、四川中煙等多個(gè)大型煙草集團(tuán)建立了合作關(guān)系，服務(wù)的卷煙品牌包括“芙蓉王”、“嬌子”等。

近三年以來，金時(shí)科技營業(yè)收入累計(jì)達(dá)到20.5億，表現(xiàn)最好的時(shí)候2016年一年收入8.14億；凈利潤方面，金時(shí)科技2015-2017年累計(jì)賺了7.2億左右，平均每年盈利在2.4億左右。

其在招股書中提到，公司本次擬公開發(fā)行新股數(shù)量不超過4500萬股，擬募集資金投資規(guī)模為5.82億元。本次發(fā)行的募集資金將用于“包裝印刷生產(chǎn)線擴(kuò)產(chǎn)及技改項(xiàng)目”、“包裝材料生產(chǎn)線技改及擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目”、“技術(shù)研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目”及“信息化建設(shè)項(xiàng)目”等4個(gè)項(xiàng)目。

金時(shí)科技稱，本次募集資金投資項(xiàng)目的實(shí)施將使公司現(xiàn)有的產(chǎn)品生產(chǎn)能力得到提高，公司的生產(chǎn)供應(yīng)、技術(shù)設(shè)備得以改進(jìn)，可進(jìn)一步優(yōu)化公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)公司的技術(shù)研發(fā)實(shí)力，全面提升公司信息化水平，從而全面增強(qiáng)公司的核心競爭力，擴(kuò)大市場占有率。

銀河微電：主營業(yè)務(wù)產(chǎn)品毛利率呈“v”字波動(dòng)

據(jù)挖貝研究院資料顯示，銀河微電是半導(dǎo)體分立器件細(xì)分行業(yè)的專業(yè)供應(yīng)商，及電子器件封測行業(yè)的優(yōu)質(zhì)制造商，主營業(yè)務(wù)覆蓋各類二極管、三極管等半導(dǎo)體分立器件的研發(fā)設(shè)計(jì)、芯片制造、封裝測試、銷售及技術(shù)服務(wù)，產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于家用電器、綠色照明、汽車電子等領(lǐng)域。

報(bào)告期各期，公司收入的增長主要來源于軸向產(chǎn)品以外的貼片及其他產(chǎn)品。2015年-2017年公司貼片及其他產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入分別為33,171.47萬元、37,979.24萬元和45,802.72萬元，占主營業(yè)務(wù)比重分別為63%、70%、76%，呈現(xiàn)良好的增長勢(shì)頭。

招股書顯示，由于終端產(chǎn)品如LED燈具、3C產(chǎn)品的價(jià)格不斷下降，客戶對(duì)銀河微電產(chǎn)品也有一定的降價(jià)要求。報(bào)告期各期，公司貼片及其他產(chǎn)品的銷售價(jià)格分別為51.17元/千只、48.97元/千只和51.22元/千只，毛利率分別為27.33%、26.24%和27.37%，報(bào)告期內(nèi)貼片及其他產(chǎn)品的單價(jià)和毛利率呈先下降后上升的趨勢(shì)。

銀河微電稱，雖然2017年公司通過不斷的產(chǎn)品研發(fā)、結(jié)構(gòu)升級(jí)使得貼片及其他產(chǎn)品的單價(jià)和銷售毛利率均有所回升，但公司面臨的客觀競爭環(huán)境并未改變，如果未來公司在產(chǎn)品開發(fā)進(jìn)度、新品市場推廣等方面出現(xiàn)不利變化，不能有效抵消價(jià)格下降帶來的影響，將對(duì)公司業(yè)績產(chǎn)生一定影響。

另外挖貝網(wǎng)注意到，報(bào)告期內(nèi)2015年-2017年銀河微電的凈利潤分別為4186萬元、4609萬元、5462萬元，剛剛達(dá)到“主板凈利潤8000萬創(chuàng)業(yè)板5000萬元”的審核紅線。